Comprendre le Compte à terme (CAT)

 

Fonctionnement du Compte à terme

Le compte à terme est un produit d’épargne sécurisé proposé par la plupart des banques françaises. Lorsque vous ouvrez un compte à terme, vous acceptez de bloquer une somme d’argent pendant une durée déterminée, allant de quelques mois à plusieurs années. En échange, la banque vous propose un taux d’intérêt fixe, connu dès la signature du contrat.

Par exemple, si vous placez 20 000 € sur un compte à terme de 24 mois avec un taux fixe de 3 %, vous savez exactement que vous obtiendrez 1 200 € d’intérêts bruts à l’échéance, indépendamment de l’évolution des marchés financiers ou des taux monétaires. Ce fonctionnement est idéal pour les personnes qui recherchent de la stabilité dans leur épargne.

Il existe également des comptes à terme à taux progressif, où le taux augmente au fil du temps, incitant ainsi à laisser l’argent bloqué plus longtemps.

 

Avantages et inconvénients du Compte à terme

Le compte à terme présente plusieurs avantages indéniables :

• Taux fixe et garanti : Vous connaissez dès le départ le montant exact de vos gains.
• Protection du capital : Votre argent est entièrement sécurisé, sans risque de perte de capital.
• Absence de frais cachés : Contrairement à d’autres placements financiers, il n’y a généralement ni frais d’entrée ni frais de gestion sur un compte à terme.

Cependant, il existe aussi des inconvénients à ne pas négliger :

• Manque de flexibilité : En cas de besoin urgent de liquidités, il est difficile de récupérer votre argent sans pénalité. Par exemple, si vous devez financer un achat immobilier imprévu, casser votre compte à terme avant échéance pourrait entraîner une perte d’intérêts.
• Fiscalité imposable : Les intérêts générés par un compte à terme sont soumis au Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) de 30 % ou à l’impôt sur le revenu selon votre choix fiscal.

 

Comprendre le Livret A

 

Fonctionnement du Livret A

Le livret A est l’un des placements préférés des Français depuis plusieurs décennies. Ouvert à toute personne, dès la naissance, ce livret permet de déposer ou de retirer de l’argent librement, sans frais, et de bénéficier d’un taux d’intérêt fixé par le gouvernement. Par exemple, vous pouvez décider d’épargner 10 € par mois sur votre livret A sans contrainte, et retirer 500 € en urgence pour faire face à une dépense imprévue, comme une réparation automobile, sans frais ni délai.

En 2025, comme aujourd’hui, le livret A continuera d’offrir une solution souple pour épargner. Le taux d’intérêt, historiquement bas mais révisable deux fois par an, est calculé en fonction de l’inflation et des taux monétaires européens.

 

Avantages et inconvénients du Livret A

Les principaux atouts du livret A incluent :

• Liberté totale de gestion : Vous pouvez épargner et retirer vos fonds sans aucune pénalité.
• Exonération fiscale : Les intérêts générés ne sont ni imposables ni soumis aux prélèvements sociaux.
• Sécurité maximale : Le capital est protégé par l’État, ce qui en fait l’un des placements les plus sûrs du marché.

Cependant, il faut également considérer quelques limites :

• Plafond limité : Les dépôts sont plafonnés à 22 950 € pour un particulier, ce qui restreint son utilisation pour de gros projets.
• Taux d’intérêt souvent modeste
• Non adapté pour des projets de long terme : Pour des horizons supérieurs à 5 ou 10 ans, d’autres placements peuvent offrir de meilleurs rendements.

 

Compte à terme vs Livret A : La comparaison détaillée

 

Disponibilité des fonds : CAT vs Livret A

Le principal atout du livret A réside dans la disponibilité immédiate de votre argent. En cas d’urgence médicale ou de coup dur, vous pouvez récupérer vos fonds en quelques clics ou en vous rendant au guichet.

À l’inverse, un compte à terme impose de conserver l’argent bloqué jusqu’à l’échéance prévue. Il est parfois possible d’effectuer un retrait anticipé, mais cela entraîne généralement une baisse

du taux d’intérêt initialement prévu, voire des pénalités financières.

Imaginions que vous placiez 30 000 € sur un compte à terme de 2 ans et devez casser le contrat après 6 mois, vos gains seront réduits.

 

Taux d’intérêt : CAT vs Livret A

Le compte à terme propose généralement un taux d’intérêt supérieur à celui du livret A, pour compenser l’absence de disponibilité immédiate. En 2025, alors que le livret A pourrait passer sous les 2%, certains comptes à terme offriront des taux supérieurs, selon la durée et la somme investie. Cette différence de rémunération devient significative sur de gros montants.

DISTINGO Bank propose par exemple deux comptes à terme parmi les plus compétitif du marché. Le compte à terme green permet également d’investir de manière responsable et utile puisque votre épargne sert ainsi à financer la mobilité durable. En effet, Celui-ci a pour objectif de renouveler le parc automobile français grâce au financement aux particuliers de véhicules électriques des marques distribuées en France par STELLANTIS.

 

Fiscalité : CAT vs Livret A

Sur le plan fiscal, le livret A est imbattable : les intérêts sont totalement nets d’impôt. Ce n’est pas le cas pour le compte à terme, où les gains sont soumis au prélèvement forfaitaire unique de 30 %, comprenant 12,8 % d’impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux.

Par exemple, sur 1 000 € d’intérêts générés par un compte à terme, seuls 700 € vous resteront après imposition, sauf si vous êtes éligible à une exonération ou si vous optez pour une imposition au barème progressif (dans certains cas particuliers).

 

Sécurité : CAT vs Livret A

Que ce soit pour un livret A ou un compte à terme, la sécurité est optimale.

Le livret A bénéficie d’une garantie de l’État, ce qui est perçu comme l’une des formes de protection les plus fortes dans le monde bancaire.

Le compte à terme, quant à lui, est couvert par le Fonds de Garantie des Dépôts et de Résolution (FGDR) jusqu’à 100 000 € par établissement. Cela signifie que même en cas de faillite bancaire, vous récupérez votre épargne dans cette limite.

 

Quel placement choisir : Compte à terme ou Livret A ?

 

Quand privilégier le Compte à terme

Le compte à terme est particulièrement adapté si :

• Vous détenez une épargne que vous pouvez immobiliser sans risque de besoin urgent.
• Vous cherchez un placement stable, sans exposition aux fluctuations des marchés financiers.
• Vous êtes dans une optique de planification (financement d’un projet immobilier, préparation d’une retraite, etc.).

Par exemple, un jeune couple souhaitant réaliser un futur achat immobilier, pourra décider de placer l’argent pour financer son apport personnel sur un compte à terme pour sécuriser un rendement supérieur au livret A au bout de 18 mois.

 

Quand privilégier le Livret A

Le livret A est idéal dans les cas suivants :

• Vous souhaitez conserver un accès immédiat à vos fonds pour faire face à des dépenses imprévues.
• Vous débutez votre épargne et privilégiez la simplicité et la sécurité.
• Vous voulez bénéficier d’un rendement sans aucune imposition.

Par exemple, un étudiant peut constituer progressivement une épargne de précaution sur un livret A, en vue de financer ses futurs frais de scolarité ou un voyage à l’étranger.

 

En 2025, choisir entre compte à terme et livret A dépendra de votre profil d’épargnant et de vos projets financiers.

Le compte à terme se distingue par son rendement supérieur et sa visibilité sur le long terme, idéal pour des sommes importantes et des horizons d’investissement définis. Le livret A, quant à lui, conserve son rôle fondamental pour l’épargne de précaution, accessible à tout moment et entièrement défiscalisée.

Avant de trancher, interrogez-vous sur vos besoins immédiats et futurs : devez-vous disposer rapidement de votre épargne ? Êtes-vous prêt à la bloquer pour obtenir de meilleurs rendements ? Dans bien des cas, combiner les deux solutions peut constituer une stratégie d’épargne équilibrée et adaptée aux incertitudes économiques de demain.